Аналитические обзоры

Доллар упал на прошлой неделе после того, как Федеральный резерв подтвердил мнения скептиков относительно намерений центрального банка менять монетарную политику.
Доллар падает девятый день подряд против евро и показал минимальные уровни с декабря 2009 года.
Статистика этой недели показала снижение темпов роста экономики в первом квартале до +1.8% после +3.1% в четвертом квартале 2010 года.
Бен Бернанке заявил, что центральный финансовый регулятор продолжит придерживаться текущей политике. По итогам заседания основная ставка рефинансирования осталась на уровне 0-0.25%. Здесь ставка находится с декабря 2008 года.
На своей пресс-конференции глава ФРС Бен Бернанке заявил, что рост экономики в первые три месяца текущего года будет слабых, хотя и добавил, что это спровоцировано временными факторами. Это было первое регулярное выступление главы ФРС за 97-летнюю историю центрального банка.
Евро завершает пятницу пятым месяцем роста подряд на спекуляциях, что ЕЦБ продолжит повышать процентные ставки, в то время как ФРС дал понять, что не знает, когда необходимо сворачивать антикризисную программу.
Швейцарский франк и австралийский доллар достигли рекордных значений против доллара США на признаках роста инфляционного давления. Франк вырос против доллара, поскольку глава Национального Банка Швейцарии Филипп Хилдебранд заявил, что ценовой стабильности могут угрожать высокие цены на сырье и экспансионистская монетарная политика. Статистика показала, что индекс основных экономических индикаторов Швейцарии неожиданного вырос в апреле. Так, показатель вырос до 2.29 пп, при этом мартовский показатель пересмотрели до 2.25 пп. Это максимальное значение с августа 2006 года. Экономисты прогнозировали 2.2 пп.
Важные события предстоящей недели:
Будущая неделя будет довольно насыщенной. Она принесет решения по основным процентным ставкам ряда центральных банков, а также данные по занятости США.
Понедельник начнется выходом розничных продаж Германии за апрель (11:55 МСК).
Финансовые рынки Великобритании закрыты в этот день из-за майских праздников.
Среди новостей США в фокусе рынка будут данные по расходам на строительство в марте (17:00 МСК).
Во вторник рынки Японии не будут работать в связи с национальным праздником - Днем Конституции.
В 08:30 МСК Резервный Банк Австралии огласит свое решение по учетной ставке. Ожидается, что ставка останется на уровне 4.75%. Индекс цен производителей Еврозоны выйдет в 13:00 МСК. Производственные заказы США запланированы на 18:00 МСК.
В среду Японии празднует День Природы, а первые новости выйдут в 10:30 МСК публикацией цен на жилье в Великобритании от Nationwide за апрель.
В 11:55 МСК выйдет индекс активности в секторе услуг Германии за апрель. Розничные продажи за март ЕС выйдут в 13:00 МСК.
Среди американских новостей в этот день будет только отчет Министерства топлива США о запасах нефти за неделю по 29 апреля.
В четверг праздники в Японии продолжатся (День Детей).
В 05:30 МСК будут опубликованы данные по розничным продажам Австралии, а также разрешение на строительство.
В 15:00 МСК Банк Англии объявит свое решение по основной учетной ставке. Изменений не предвидится.
Немногим позднее (в 15:45 МСК) свое решение по ставке вынесет ЕЦБ, однако основное внимание будет уделено пресс-конференции главы центрального банка Трише, которая начнётся в 16:30 МСК.
В 16:30 МСК выйдет традиционный отчет по заявкам на пособие по безработице.
В 18:00 МСК будет опубликован индекс менеджеров по закупкам Канады.
В пятницу в 14:00 МСК в распоряжении инвесторов будут данные по промышленному производству Германии за март.
Однако основным событием пятницы станет публикация отчета по занятости США в апреле в 16:30 МСК. Ожидается, что уровень безработицы останется без изменений - на уровне 8.8%, в то время как тем прироста новых рабочих мест замедлится - ожидается, что в апреле прирост составит 190000 против 216000 в марте. В 23:00 МСК выйдет показатель потребительского кредитования США.
Аналитик Игнат Ерастов

Какие перспективы у доллара?..
Похоже, далеко неоднозначным оказалась реакция рынков на результаты выступления главы Федрезерва Бернанке, который дал понять, что монетарная политика остается, по крайней мере, еще три месяца мягкой. Сначала рынки отреагировали на это довольно однозначно падением доллара и ростом фондовых и сырьевых рынков, но, по-видимому, этот запас оптимизма иссяк. Инвесторы, получив четкий сигнал о прекращении второго этапа программы количественного смягчения в июне, возможно, задумались о дальнейших перспективах, которые могут быть и не такими уж радостными.
На этом фоне американский доллар останется под давлением, по крайней мере, еще три месяца. Слова Бернанке о том, что ставка не будет меняться еще три заседания ФРС, были более чем ясными, но с другой стороны определили временной диапазон после которого остается неизвестность. В этой связи важными будут действия ЕЦБ от которого ожидают в ближайшее время еще одно повышение ключевой процентной ставки. Под влиянием этого евро продолжает чувствовать себя довольно уверенно и не реагирует на любые негативные новости из еврозоны.
В целом на рынке остается негативное отношение к доллару, который останется под давлением в среднесрочной перспективе.

Статистика сегодня:
13:00 Еврозона Предварительные данные по индексу потребительских цен апрель n/а 2,7% г/г 2,7% г/г
13:00 Еврозона Уровень безработицы март n/а 9,9% 9,9%
13:30 Швейцария Экономический барометр KOF апрель n/а 2,20 2,24
16:30 США Базовый индекс цен расходов на личное потребление март n/а 0,1% м/м 0,2% м/м
16:30 США Индекс стоимости рабочей силы 1 квартал 2011 n/а 0,5% кв/кв 0,4% кв/кв
16:30 США Личные расходы март n/а 0,6% м/м 0,7% м/м
16:30 США Личные доходы март n/а 0,3% м/м 0,3% м/м
16:30 Канада Прирост ВВП февраль n/а 0,0% м/м 0,5% м/м
17:45 США Индекс деловой активности по данным Чикагской Ассоциации Менеджеров апрель n/а 68,8 70,6
17:55 США Пересмотренные данные по индексу потребительского поведения от Мичиганского университета апрель n/а 70,0 69,6
17:55 США Пересмотренные данные по инфляционным ожиданиям от Мичиганского университета апрель n/а n/а 4,6%
20:30 США Выступление главы ФРС Бена Бернанке
Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital
grandcapital.ru

Что же сказал Бернанке?..
Вчера Федрезерв не удивил финансовые рынки, за исключением проведения пресс-конференции после оглашения результатов заседания. А результаты были таковыми. Ключевая процентная ставка была оставлена на прежнем уровне 0.25%, причем члены ФРС голосовали единогласно за это решение.
Бернанке сообщил, что программа количественного смягчения будет прекращена по истечению ее срока в конце июня. Он также заметил, что экономика восстанавливается умеренными темпами, а риск укоренения инфляционной психологии небольшой.
"Инфляция ускорилась в последние месяцы, но долгосрочные инфляционные ожидания остаются стабильными, а показатели базовой инфляции по-прежнему низкие", - заявили регуляторы. (Рейтер)
Важным было в словах главы ФРС то, что он впервые четко определил сроки, когда ставки не будут повышаться. По крайней мере, следующие три заседания ставка будет оставаться на прежнем уровне. Поэтому в краткосрочной перспективе следует ожидать продолжения ослабления доллара, особенно против евро, так как инфляционные ожидания в еврозоне растут и возможно уже на следующем заседании ставка будет поднята ЕЦБ.
В целом можно говорить, что доллар останется под давлением в ближайшее время.
Статистика сегодня:
16:30 США Прирост ВВП 1 квартал 2011 n/а 1,9% кв/кв 3,1% кв/кв
16:30 США Число заявок на пособие по безработице за неделю 17-23 апреля n/а 392.000 403.000
16:30 США Ценовой индекс ВВП 1 квартал 2011 n/а 2,2% кв/кв 0.4% кв/кв
16:30 США Выступление члена FOMC Элизабет Дьюк
18:00 США Объем незавершенных сделок по продаже домов март n/а 1,6% м/м 2,1% м/м
18:30 США Запасы природного газа за неделю 17-23 апреля 47миллиардов куб. фут.
Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital
grandcapital.ru

Торги 26 апреля на товарно-сырьевых рынках проходили в основном при слабых понижательных тенденциях для основных секторов вследствие осторожных настроений участников рынков и смешанной динамики курса доллара США на валютном рынке FOREX.
Рынок «черного золота» закрылся разнонаправленно в цене под влиянием следующих факторов: 1 — экономические новости и данные — фьючерсы на сырую нефть во вторник закрылись разнонаправленно в цене, в то время как цены на бензин выросли четвертый день подряд в преддверии начала водительского сезона, который знаменуется пиковым спросом. Участники рынка избегали слишком сильно толкать цены на нефть в ту или иную сторону перед двухдневным заседанием Федеральной резервной системы (ФРС) США, которое началось во вторник. В среду по итогам заседания ожидается пресс-конференция председателя ФРС Берна Бернанке. Трейдеры ждут сигналов о том, что ФРС может отойти от своей политики сверхнизких процентных ставок в попытке стимулировать экономику. Политика ФРС способствовала слабости доллара США и помогло росту цен на нефть и другие сырьевые товары. Между тем министр финансов США Тимоти Гейтнер во вторник представил свое собственное мнение об экономике США. Он отметил, что новые понижательные риски, особенно цены на нефть, противостоят движению США к восстановлению экономики. Однако он добавил, что нынешние цены не поставят восстановление под угрозу; 2 — позитивная динамика фондовых площадок, где основные фондовые индексы США закрылись в «зеленой» зоне на фоне экономических новостей и данных, оказала дополнительную поддержку нефтяным фьючерсам (Dow Jones industrial average — 12595.37 (+115.49, или +0.93%), Nasdaq Composite — 2847.54 (+21.66, или +0.77%), S&P 500 — 1347.24 (+11.99, или +0.90%); 3 — запасы нефти и нефтепродуктов — во вторник вечером Американский институт нефти (API) сообщил, что запасы сырой нефти на последней неделе увеличились на 4,911 млн. баррелей, запасы бензина сократились на 2,088 млн. баррелей, запасы дистиллятов выросли на 1,525 млн. баррелей, при этом коэффициент загрузки нефтеперерабатывающих мощностей составил 81,6%.
На нью-йоркской бирже New York Mercantile Exchange стоимость фьючерсов на нефть марки Light Sweet понизилась на 0,07 или на 0,01% и ее цена составила 112,21 доллара за баррель. На бирже InterContinental Exchange Futures Europe в Лондоне стоимость фьючерсов марки Brent выросла на 0,48 или на 0,2%, до 124,12 доллара за баррель.
Главным событием сегодняшней торговой сессии является выход данных о запасах нефти и нефтепродуктов от Министерства энергетики США. Участники рынка ожидают сокращения запасов бензина, однако при этом, увеличения запасов сырой нефти и дистиллятов. В число дистиллятов входят топочный мазут и дизельное топливо.
Рынок драгоценных металлов во вторник 26 апреля закрылся с понижением в цене под влиянием следующих факторов: 1 — фьючерсы на серебро во вторник резко упали, тогда как цены на золото снизились более умеренно на фоне фиксации прибыли инвесторами после рекордного подорожания в преддверии решения Федеральной резервной системы (ФРС) США, которое, по их опасениям, может повредить историческому росту цен на драгоценные металлы. Ожидается, что в ходе своей первой пресс-конференции по итогам заседания ФРС, ее председатель Бен Бернанке подтвердит текущий курс низких процентных ставок и даст понять, что программа "количественного смягчения" ФРС истечет в июне. Помимо этого, продажи серебра усилились после того, как торговый оператор CME Group Inc., которому принадлежит Нью-Йоркская товарная биржа, в понедельник заявил, что повысит требования к капиталу, необходимому для покупки фьючерсов на серебро, что еще более ухудшило отношение к этому металлу. В последние месяцы золото и серебро росли в цене, так как они считаются активами для хеджирования от инфляционного давления.
Цены на другие драгоценные металлы, которые шире используются в промышленности — серебро и металлы платиновой группы — закрылись с понижением в цене вместе с ценами на золото.
По итогам торгов на электронных торгов котировки фьючерсов на золото понизились на 5,60, или на 0,4%, до 1503,50 долларов за тройскую унцию, котировки фьючерсов на серебро упали на 2,1 доллара, или на 4,5%, до 45,05 долларов за унцию. Цена на золото на рынке спот составила 1506,00 долларов за тройскую унцию (-2,50 доллара).
Эксперты полагают, что интерес инвесторов к золоту продолжит увеличиваться, поэтому цены на золото могут достигнуть нового рекордного максимума в этом году. Некоторые аналитики прогнозируют, что цены на золото в этом году вырастут на 28,0% до 1800,00 долларов за тройскую унцию. В прошлом году средняя цена на золото составила 1340,00 долларов. Аналитики отмечают, что их оценки в большей степени основываются на роли золота как средства сбережения в условиях негативных реальных процентных ставок и в меньшей степени на его статусе актива-убежища, тогда как опасения относительно европейского суверенного долга менее выраженные и сценарий второй волны рецессии в мировой экономике менее вероятен.
Индекс CRB, в основу которого заложены официальные цены по 17 фьючерсам на различные сырьевые ресурсы, металлы и продукты, продемонстрировал понижение на 0,37 пункта (-0,10) и составил 366,19.
В общем товарно-сырьевые рынки 27 аперля должны продемонстрировать понижательные тенденции вследствие возможного укрепления курса доллара США на валютном рынке FOREX и негативных настроений участников рынков на фоне выхода экономической макростатистики и новостей.
Виталий Шевченко аналитик Grand Capital
grandcapital.ru
shevchenko.vitaliy@grandcapital.net
*Рекомендации, указанные в статье, не могут служить основанием к прямым действиям.

Что можно ждать от Бернанке?..
Все внимание инвесторов сегодня сосредоточено на выступлении главы Федрезерва Б. Бернанке, который впервые в истории ФРС выступит на публичной пресс-конференции по примеру той, которую проводит после оглашения результатов заседания по процентным ставкам ЕЦБ. Инвесторы сконцентрируются на его словах о прекращении программы количественного смягчения и особенно будут внимательно следить за возможными словами о перспективах ужесточения денежно-кредитной политики. Если Бернанке намекнет, что период мягкой экономической политики подходит к концу, это окажет поддержку доллару США и в перспективе приведет к ослаблению сырьевых активов и коррекции на фондовых рынках. Если же он даст понять, что политика в отношении поддержки национальной экономики посредством удержания ставки рефинансирования на исторически низком уровне продолжится, это будет способствовать продолжению удешевления доллара по всему фронту и продолжению роста котировок нефти и цен на драгоценные металлы.
В целом можно говорить, что мировые финансовые рынки находятся в точке бифуркации и возможное изменение риторики главы ФРС может привезти к кардинальным изменениям в мировой экономике.
Статистика сегодня:
13:00 Еврозона Новые промышленные заказы февраль n/a 1,6% м/м 1,2% м/м
16:30 США Базовый индекс заказов на товары длительного пользования март n/a 1,6% м/м -0,3% м/м
16:30 США Заказы на товары длительного пользования март n/a 2,1% м/м -0,6% м/м
18:30 США Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю 17-23 апреля n/a n/a -2,3 миллиона баррелей
20:30 США Решение ФРС по процентной ставке апрель n/a <0,25% <0,25%
22:15 США Пресс-конференция ФРС
Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital

Инвесторы закрывают часть позиций перед заседанием ФРС…
Сегодня начинается двухдневное заседание Федрезерва по монетарной политике. Предполагается, что ключевая процентная ставка останется без изменений, а важным будет пресс-конференция главы ФРС Б. Бернанке после озвучивания решения, причем это выступление будет впервые за всю историю. Инвесторы ожидают, что Бернанке может прояснить картину с дальнейшими методами борьбы с кризисом после окончания программы количественного смягчения, которая, похоже, будет прекращена в июне. И это может оказать колоссальное воздействие на американский доллар, вызвав его рост, и в тоже время сырьевые и другие высокодоходные активы могут довольно сильно просесть.
Сегодня, скорее всего, торговля на рынках будет отличаться низкой активностью. Что касается единой валюты, то, несмотря, на явные долговые проблемы в еврозоне участники рынка продолжают загонять его вверх, откуда возможно он довольно серьезно просядет после изменения монетарной политики ФРС. Возможно, что в преддверии заседания ФРС валютный рынок продолжит консолидироваться, а участники рынка будут внимательно следить за ФРС.

Статистика сегодня:
16:50 Великобритания Выступление члена Комитета по монетарной политике Банка Англии Эндрю Сентанса n/a n/a n/a n/a
17:00 США Индекс цен на жилье от S&P/CS февраль n/a -3,2% г/г -3,1% г/г
18:00 США Индекс потребительского доверия апрель n/a 64,6 63,4
18:00 США Индекс деловой активности в производственном секторе ФРБ-Ричмонд апрель n/a 20 20
Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital
grandcapital.ru

Доллар будет и дальше падать…
Девальвация доллара продолжается. Решение Федрезерва девальвировать доллар не озвучивалось, но явно подтверждается низкой процентной ставкой и продолжением, во всяком случае, до июня включительно программы количественного смягчения, которая способствует поставке большого объема «дешевых» долларов на финансовые рынки. Ослабление доллара привело к росту цен на сырьевые активы и подъему инфляции в мире, при этом в самих США, если верить статистике, рост цен не значителен.
И, несмотря на прогнозы понижения роста американской экономики в первые три месяца, аналитики ожидают прироста экономики в среднем на 2,0%, что в перспективе после окончания программы количественного смягчения должно привести к нормализации ситуации в США и вызвать рост процентных ставок, что кардинально изменит ситуацию в мировой экономике. Хотя экономика по-прежнему отягощена громадным государственным долгом превышающим ВВП в пять раз.
Пока можно с большой долей уверенности утверждать, что доллар до июня останется под давлением и многое, если не все будет зависеть от поведения ФРС.
Статистика сегодня:
18:00 США Продажи жилья на первичном рынке март n/a 280.000 250.000
Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital

Доллар продолжает снижение против основных валют и уже достиг 16-месячного минимума против евро на фоне оживления роста на мировых фондовых рынках. Признаки продолжения роста мировой экономики послужили причиной активизации спроса на высокорисковые активы.
Кроме того, процентная ставка ФРС, которая находится (и в ближайшем будущем останется) в пределах от 0.00% до 0.25%, способствует практике заимствования долларов с целью их конвертации и инвестированию средств на рынках с более высокой доходностью- так называемой практике carry trades.
По мнению специалистов Societe Generale SA преодоление евро-долларом $1.45 открывает дорогу для дальнейшего ослабления доллара в направлении отметки $1.5145 - пика евро-доллара, установленного в 2009 году.
При этом ближайшими уровнями сопротивления называются $1.47 и $1.4830.
Важные события предстоящей недели:
Сегодня в начале азиатской сессии был опубликован индекс цен на корпоративные услиги Японии, который, как и ожидалось ,в марте сократился на 1.2%.
Финансовые рынки европейских стран сегодня будут закрыты в связи с праздником - Пасхальным понедельником. Среди американских данных отметим данные по продажам на первичном рынке жилья (18:00 МСК), которые, по прогнозам экспертов, в марте выросли до 280 тыс.
Среди событий вторника, 26 апреля, отметим публикацию торгового баланса Швейцарии (10:15 МСК), а также данные по рынку труда США - в 17:00 МСК будет опубликован композитный индекс цен на жильё от "S&P/CaseShiller" за февраль.
В среду в середине тихоокеанкой сессии выйдут данные по потребительской инфляции Австралии (05:30 МСК), а основные европейские данные будут представлены отчётом по приросту ВВП Великобритании (12:30 МСК) и февральскими данными по новым заказам в промышленности Еврозоны (13:00 МСК). Среди американских данных отметим заказы на товары длительного пользования, публикация данных по которым запланирована на 16:30 МСК, еженедельный отчёт министерства энергетики США по запасам нефти и нефтепродуктов (18:30 МСК), а также Решение по процентной ставке ФРС (20:15 МСК), после которого начнётся выступление главы ФРС США Бена Бернанке - в 22:15 МСК.
Первым событием четверга станет решение по процентной ставке Резервного Банка Новой Зеландии (01:00 МСК), По прогнозам экспертов, ставка останется на уровне 2.5 %. Позже, в 07:00 МСК, выдет решение по процентной ставке Банка Японии, ставка в Япониии также останется без изменений.
В начале американской сессии выйдет отчёт по приросту ВВП США за 1 квартал 2011 года, а также отчёт министерства труда США по первичным заявкам на пособие по безработице (16:30 МСК).
Среди событий пятницы отметим данные по рынку труда Еврозоны (13:00 МСК), данные по расходам на личное потребление в США (16:30 МСК), а также индекс настроения потребителей Мичиганского Университета, публикация которого запланирована на 17:55 МСК.
Аналитик Игнат Ерастов

Доллар продолжит снижаться…

Ситуация в еврозоне по-прежнему остается сложной. Несмотря оптимистический рост экономик Германии, Франции и других стран так называемой северной Европы, в целом проблемы еще остаются. Последствия долгового европейского кризиса еще не преодолены и продолжают негативно влиять. Рост европейской валюты обусловлен скорее слабостью доллара, а не сильным евро. Об этом в четверг напомнил в своем выступлении глава ЕЦБ Ж-К Трише. Что касается ситуации с Грецией, то по словам Трише "у Греции нет иного выбора, кроме как осуществлять план жесткой экономии". Правда правительство страны думает о "бархатной реструктуризации", которая будет включать продление срока задолженности и добровольную договоренность с кредиторами об изменении условий выплаты, написала газета Ta Nea, не указав источника. (Рейтер)
Но пока окончательное решение не принято, состояние неопределенности будет висеть дан единой валюты, как дамоклов меч.
Помимо ситуации в еврозоне Трише коснулся бюджетных проблем США. Трише выразил мнение, что Штаты решат бюджетные разногласия.
"Я уверен в том, что США смогут сладить с бюджетными проблемами", - заявил Трише, хотя и признал, что долговые проблемы "серьезны" практически во всех развитых странах и призвал правительства с осторожностью управлять своими государственными финансами. (DJ Newswires)
Но пока расклад на рынке Форекс не в пользу доллара. Много причин еще существует его продавать – низкая процентная ставка 0.25%, продолжение программы количественного смягчения, высокий государственный долг и все еще слабый рынок труда.
Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital

Доллар будет еще какое-то время слабым…
Американский доллар продолжает находиться под давлением в результате продаж инвесторов на фоне продолжения программы количественного смягчения ФРС, которая поддерживает высокий объем дешевых долларов на мировом финансовом рынке. Доллар по-прежнему воспринимается, как валюта фондирования, на который покупаются высокодоходные активы. Помимо этого заявление рейтингового агентства Standard & Poor's о возможности понижения кредитного рейтинга США со стабильного на негативный, напомнило инвесторам, что экономика сталкивается с существенными проблемами.
Слабый доллар способствует росту цен на сырьевые активы, а они в свою очередь раскручивают инфляцию, которая уже привела к началу повышения ставок в еврозоне, хотя экономически это еще рано, так как многие страны ЕС продолжают испытывать проблемы долгового кризиса.
Евро поднялся к максимальным 15-месячным значениям против доллара и это несмотря на долговой кризис. Золото преодолело важный психологический уровень в 1500 долларов за унцию.
Но картина может довольно серьезно измениться, когда Федрезерв прекратит программу выкупа государственных облигаций (программу количественного смягчения). Это привет к снижению ликвидности на финансовых рынках и прекращению покупок высокодоходных активов.
Но пока до июня месяца остается время доллар, похоже, продолжит снижаться в среднесрочной перспективе, так как инвесторы будут покупать на доллары доходные активы, а разница процентных ставок делает доллар в данной ситуации не привлекательным активом.
Статистика сегодня:
16:30 Канада Стержневые розничные продажи февраль n/a 0,5% м/м 0,0% м/м
16:30 Канада Розничные продажи февраль n/a 0,6% м/м -0,3% м/м
16:30 США Обращения за пособием по безработице 11.04-17.04 n/a 396.000 412.000
18:00 США Индекс деловой активности в обрабатывающем секторе ФРБ Филадельфии апрель n/a 37,1 43,4
18:00 США Индекс опережающих индикаторов от CB март n/a 0,3% м/м 0,8% м/м
18:00 США Индекс цен на дома от OFHEO февраль n/a 0,2% м/м -0,3% м/м
18:30 США Изменение запасов природного газа 11.04-17.04 n/a n/a 28 млн. куб. футов
Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital